|
«Итак, братиш, прочитал я книгу, название которой меня очень заинтриговало («Чему я научился, потеряв миллион долларов»).
Что ты должен делать? Выходить из позиции. Это облегчит боль и сразу улучшит твое самочувствие. Тебе сразу станет лучше. Так вот, как только чувствуешь боль на рынке, братиш, сразу выходи из позиции.
Как всегда придерживаться своего торгового плана? Автор, прекрасно понимая, что все мы люди и часто отклоняемся от плана, предлагает следующее, и этим абзацем заканчивается книга:
«Speculating is the only human endeavor in which what feels good is the right thing to do. We all know we shouldn’t smoke, a lot of us still do. We know we shouldn’t drink, a lot of us still do. Why do we do these things that are not good for us? Well, because they feel good. When it comes to market you’re supposed to do what feels good. If you deviate from your plan and the market starts going against you, what are you going to say when I knock on your door and ask “Well? Are you having fun? Is this enjoyable experience?” You’re going to say “No, This is not fun. Looking at these prices going down is not fun.” You know what you should do? Don’t go looking for supporting evidence or reasons to stay in the market. Do what feels good. Get out. There is an inverse relationship of pain and success in the markets, so as soon as you feel pain: get out. And if you have a long position and prices are going up, keep feeling good, leave it alone. It’s working fine. Stay with positions that make you feel good; get out of positions that make you feel bad. You’ll know when you feel bad; if you can recognize anything, you will recognize “this doesn’t feel good” The minute it doesn’t feel good, stop doing it. It’s that simple».
Если переводить на русский, то смысл примерно такой:
Трейдинг – единственное занятие, в котором правильно делать то, от чего тебе хорошо, от чего ты будешь чувствовать себя лучше… Многие из нас курят. Мы знаем, что это плохо для нас, но все равно курим. Почему? Да потому что это кайфово, прикольно. На рынке тоже нужно делать то, что улучшит твои ощущения. Представь, братиш, что ты в лонге и рынок падает. Я стучусь к тебе в дверь и спрашиваю: «Ну что? Как ты себя чувствуешь? Получаешь кайф?» Ты ответишь: «Нет, конечно. Видеть, как рынок падает против меня, это совсем не кайф». Что ты должен делать? Выходить из позиции. Это облегчит боль и сразу улучшит твое самочувствие. Тебе сразу станет лучше. Так вот, как только чувствуешь боль на рынке, братиш, сразу выходи из позиции. А если у тебя лонги и рынок растет, тебе хорошо, то продолжай этот кайф, оставь все как есть, пусть оно растет».
Из рецензии на книгу «What I Learned Losing a Million Dollars» – Jim Paul, Brendan Moynihan»
Neonmouse
smart-lab.ru/blog/280321.php/
Неоднозначный совет. Если не сказать – странноватый. Или провокационно вредный. По крайней мере по форме. Куришь, потому что кайфово, значит, и на рынке надо делать то, что кайфово. Но, как и курить – не полезно, так, может быть, и кайфовать на рынке тоже вредно?
Да и кайф может случиться каким-нибудь «приблудным». Например, в описанном случае, как только выйдешь из позиции, рынок вполне может пойти в ту сторону, куда ты стоял, и тогда боль не только вернется, но станет вдвое сильнее: и от того, что уже потерял, и от того, что мог не потерять. А потом – и втройне сильнее, когда поймешь, что тебе сейчас надо снова входить в позицию, но уже на тех ценах, на каких ты входил изначально и с которых рынок пошел против тебя. И чтобы избежать этой тройной боли, ты не входишь в позицию; но рынок идет именно туда, куда ты только что не вошел. И боль становится уже вчетверо сильнее. И ты вырубаешь комп и уходишь прогуляться. И когда ты возвращаешься, то видишь, что рынок без тебя дошел до уровня твоего первоначального тейк-профита. И ты получаешь пятую порцию боли…
Нет, но ведь можно было вроде бы и по-другому: перетерпеть первую боль и снова войти в позицию. Но вот засада: рынок же может и повторно пойти против этой позиции…
В общем, избежать боли не так просто, как представляет автор рецензируемой книги или автор рецензии. Иначе бы все только и шмыгали туда-сюда из позиций, получая кайф от регулярного избавления от боли. И наживая Биг Профит.
Вон и Майк Беллафиоре в своей книге «Один хороший трейд. Скрытая информация о высококонкурентном мире частного трейдинга» то же самое всем рекомендует, посвятив целую главу тому, как быть гибким на рынке и уметь шмыгать туда-сюда из позиций. С выводом: делайте наклоны по утрам – гибкость избавляет от боли на рынке:)
Но по мне, так любой метод выхода из залипания в убыточной позе (приятный или болезненный) есть благо. А потому, если и то, что сказал автор рецензии по поводу выхода из болезненной позиции, может кому-то помочь в решении этой проблемы – флаг ему в руки.
Вот моей самой сильной сделкой, моим Одним Хорошим Трейдом, было (помните? Глава 12) закрытие шорта в РАО ЕЭС по 7,2 рубля, который я тащил с 7-м плечом с 4,5 рубля, и по которой в моменте у меня потеря составила 70 % счета, или цену квартиры. Это было крайне болезненно. Более острой разовой боли я в трейдинге не переживал ни до, ни после. Но я принял эту боль и закрыл ту ужасную позицию, зафиксировав тот, огромный для меня тогда, убыток – остановил боль, которую испытывал больше месяца и, преодолев страх новой боли, открыл новые позиции.
А вот удержание убыточной позиции причиняет не такую острую боль, как сработавший стоп-приказ или волевое закрытие убыточной позиции. Потому что хоть и убыточная, но пока еще удерживаемая позиция в себе содержит анальгетик в виде надежды, что рынок развернется и убыток растает вместе с этой тупой болью…
Нет простых, щадящих и безобидных методов избегания и ослабления боли в трейдинге. Избегая удержанием убыточной позиции боль текущую и острую, можно получить боль хроническую, если не смертельную для счета. Смягчать острую боль можно, с моей точки зрения (точки зрения системщика, ясное дело), системностью, при которой результаты текущего Одного Трейда малозначимы с горизонта долгосрочных итогов трейдинга.
Или, например, те же технические сбои обязательно будут повторяться в той или другой форме. Как и ошибки, вызванные «человеческим фактором»: неизбежной потерей концентрации, усталостью, эмоциями… Следует просто их принять как должное и даже – неизбежное. Ну и помнить, как мы уже говорили ранее, что в некоторых случаях техническая ошибка будет давать и плюс…
Боль от минуса всегда будет бить по нервам сильнее и запоминаться крепче, ложно заставляя подумывать о том, что, может быть, стоит не сразу исправлять ошибку по обнаружении (что совершенно верно), а попытаться переждать и отыграть эту техническую потерю? Конечно же, делать этого не следует, так как обычные исправленные ошибки статистически почти выравнивают последствия друг друга, а неисправленная ошибка по экспоненте наращивает негативные последствия неверных действий.
Почему «почти выравнивают»? Потому что наша торговля все же имеет (или должна иметь) положительное матожидание, и потому каждая ошибка статистически немного «подъедает» его. Так что совсем расслабляться не стоит, надеясь, что ошибки выравнивают друг друга.
Ну и, оценивая наносимый ошибками ущерб и его негативное воздействие на нашу психику, следует учитывать, что подсознание «любит» вытаскивать на поверхность нашего восприятия заложенные косяки не тогда, когда они дают плюс (напоминаю, что косяки бывают разными по последствиям), а тогда, когда минусуют и минусуют изрядно. Именно когда у нас нарастает подспудный дискомфорт, мы начинаем копаться в сделках, заявках, кодах, формулах и алгоритмах; и находим этот косяк уже тогда, когда он весьма значим, а то и критичен по последствиям. И его исправление часто происходит в точке «экстремума», когда вроде бы и исправлять-то поздно. Но исправлять все равно нужно, ибо, если мы готовы еще потерпеть, предполагая, что исправлять ошибку поздно, то значит, рынок нашу ошибку и нашу ложную надежду еще не до конца «выдоил». И он подождет и все-таки дожмет их до конца…
Все эти мои наблюдения касаются, естественно, системного трейдинга, не предполагающего возможность «волюнтаристски» отбить и отыграть совершенную ошибку.
И в этом наше, системщиков, дополнительное психологическое бремя по сравнению с «интуитивными» трейдерами: системность смягчает боль, с одной стороны, размазывая ответственность за ошибки и убытки на более долгий срок, но зато «интуитивщики» перезагружаются после совершенной ошибки достаточно быстро, ибо имеют возможность (или хотя бы надежду) отыграться. У системщиков такой возможности нет: каждая ошибка остается ошибкой навсегда, так как системщик не может произвольно исправить ошибку вне системы, чисто волевым решением.
Но у нас есть плюс в том, что нам не надо каждый раз грузить мозг и нервы, принимая решение о совершении/несовершении сделки здесь и сейчас.
Но по той же причине нам, в нашем системном трендовом трейдинге, порой остается только завидовать тому, как весело и озорно торгуют интуитивщики-контртрендовики. Им все в радость: проснулся; упало утром – купил!; выросло вечером – продал! Или наоборот. В боковике вообще лепота – по десять раз на дню можно переворачиваться. То есть не торговля, а сплошное удовольствие, пруха и положительные эмоции. Психологически так торговать легко и приятно.
Но вот классики литературы по трейдингу утверждают (и мы уже с ними в этом соглашались), что так торговать – убыточно. А прибыльно торговать – психологически дискомфортно.
* * *
«Проблемы лудоманов легко отключаются, условно говоря, надо просто перестать ходить в казино.
Но поскольку большинство людей ходят на биржу как «в казино» и живут с этими проблемами, мне пришлось их раскрыть».
https://smart-lab.ru/blog/165170.php
Как-то мне сразу показалась сомнительной постановка задачи: «Советы хроническим лудоманам: как снижать стресс в трейдинге». А лудоманам-то это надо – снижать стресс? Насколько я понимаю, это как с манией величия: «Я манией величия не страдаю, я ею наслаждаюсь!» Стресс, в том числе и разрушительный, – это большая часть ништяков лудоманов от участия в Игре.
* * *
«У любого боксера на бой есть свой план, пока в него не попали».
Майк Тайсон
«Про психологию торговли написано огромное количество книг и статей. Но что работает конкретно? Основная проблема, с которой я столкнулся, – анализ постфактум (причем даже его часто нет). Он безусловно важен, но этого катастрофически не хватает.
Все наши планы летят в окно, когда рынки начинают резко двигаться. Мы отказываемся от лучших намерений из-за сиюминутных событий, эмоций. При активной торговле мы погружены в рынок и не видим себя и то, что мы делаем.
Мы не цельны. Мы не единая, а фрагментированная личность. Работа над ошибками ведется в одном состоянии, а совершение их проходит в другом!»
Андрей Беритц
http://tradetrade.ru/equity/2014/05/04/preventivnyy-analiz.html
Кстати, о боксе. Меня умиляет совет одного гуру трейдинга, что, мол, надо работать только пока свеж, бодр и ничего не болит. А если устал, начинаешь терять концентрацию или что-то заболело, то выключай комп и иди отдыхай. А вот тренеры почему-то не учат боксера: «Боксируй пока свеж и ничего не болит, а как только чувствуешь усталость или начинаешь терять концентрацию – собирайся и уходи с ринга, ибо усталым ты получишь только по сопатке и не получишь никакого удовольствия».
* * *
«У тебя есть план, и ты эмоционально устойчив – у тебя все равно будут проблемы».
https://smart-lab.ru/blog/495993.php
Если очень ровно и настойчиво следовать плохому плану, то, конечно, проблемы будут. И чем лучше и качественнее ему следуешь, тем их число возрастет.
Каждый успешный трейдер должен быть уверен в себе, в своем трейдинге и в своих планах. И иметь достаточно внутренней убежденности в своей правоте и достаточно аргументов в ее пользу. По крайней мере – для себя. Но и при этом должна быть и гармония между уверенностью в своей правоте, дающей устойчивость, и сомнением в ней, дающим динамичность и способность к развитию.
* * *
«Я сам проходил этот путь, топтание в нулях по полгода – это эмоционально истощает, клиенты, которые названивают и спрашивают: когда зарабатывать начнем? И, главное, трейдер не может повлиять на рынок, он является заложником системы и сам не знает, когда начнется белая полоса. Когда система заработает, ждешь, что ее напилят, и наоборот, когда напилило, ждешь движения. Все эти ожидания день за днем, неделя за неделей давят на психику».
https://smart-lab.ru/blog/441478.php
Ну да – есть такое. Поэтому и занимаются трейдингом не все. Особенно – системным трейдингом, в котором нельзя отвести душу собственными эмоциональными действиями.
Ну а трендовиками являются еще меньше: для трендовых стратегий характерны резкие выносы вверх в короткие промежутки мощных трендов и ударных периодов, и куда более долгие периоды коррекций, когда рынок входит в стадию боковой пилы.
Это является одной из причин, почему трендовые стратегии психологически тяжелее для торговли, чем контртрендовые: для последних стратегий, особенно основанных на усреднении убыточных позиций, характерны как раз долгие периоды ровного роста и редкие, но резкие просадки. Трейдер и управляющий легко объясняют себе и другим такие просадки тем, что рынок стал диким, непонятным, нетехничным, «дурным». И что как только рынок успокоится, то и динамика счета тоже нормализуется.
Но беда в том, что эти «дурные», но мощные просадки делают такой трейдинг в итоге менее эффективным, чем трендовый. А иногда и роковым. Но зато психологически он более комфортен, так как большее время дает положительное настроение от плавного роста счета, создает ощущение контроля и понимания рынка и трейдинга. А для управляющего это и оправдание перед инвесторами: «Рынок вошел в дурную, дикую стадию, никто этого не мог раньше предположить, а дальше все будет хорошо, как прежде, когда был ровный рост эквити».
* * *
«Страх расставляет коварную ловушку: он облекает трусость в обертку смелости. И получается, что ты вроде поступаешь смело, но по факту – бежишь от страха. Например, покупка на лое. Все летит вниз, а ты, как герой, покупаешь. Вроде смелый поступок, против большинства. Но на самом деле это не что иное, как бегство от страха продать на дне и упустить разворот вверх».
monte_carlo
https://smart-lab.ru/blog/410356.php
Да.
* * *
«Торговать по тренду и без робота приятно. А вот программировать фиксаж с нужным тейк-профитом – сам Бог велел».
(С просторов трейдерского рунета)
Нет. Торговать по тренду всегда неприятно. Особенно без робота. Ибо торговать по тренду – это покупать растущий инструмент, то есть тот, который сейчас дороже, чем был недавно, и продавать дешевле, чем был недавно.
А вот профиты тейкать – это всегда приятно. Ибо в этот момент ты фиксируешь прибыль; ты – победитель, получаешь дофамин и эндорфин. А фиксировать профит – это значит продавать то, что покупал дешевле, и откупать то, что продавал дороже. То есть фиксировать свое двойное мастерство. И после фикса ты уже все: вышел из зоны неопределенности до следующего трейда; ты в плюсе и можешь расслабиться и получить удовольствие. А торгуя по тренду ты ни в чем не уверен, ибо в любую минуту может случиться разворот, и та прибыль, которую в 16:00 видишь в кабинете клиента, в 19:00 может обернуться убытком в два, а то и в пять процентов. Не?
Торгуя по тренду, ты принимаешь, что позу закроешь только тогда, когда рынок развернется. То есть по-любому получишь тот или другой минус от хая счета: ты никогда не попадешь «в яблочко», почти не целясь, а всегда получишь сначала какой-то минус, а потом его зафиксируешь, закрыв позицию. Да, может, с прибылью, но все равно с меньшей, чем мог бы иметь, закрывшись по тейк-профиту на экстремумах.
То есть, торгуя по тренду, ты всегда фиксируешь какой-то убыток, немного капнув на хмыря своего самолюбия. Или много. Ну а так как у трендовиков еще и прибыльных сделок и сессий меньше половины, то вообще становится все кисловато с точки зрения «приятностей» торговли.
* * *
«…Могу сказать точно: вы никак не можете наращивать риск на сделку, в случае если ваша система вошла в полосу неудач. Обычно именно так и поступают неудачники на бирже».
Тимофей Мартынов
Но у такого «мартингейла» в виде наращивания риска есть психологическая составляющая – он смягчает боль от убытка прошедшего дня, ибо открывает больше возможности для заработка завтрашнего дня. И приходится оценивать, стоит ли это смягчение боли снижения итоговой доходности?
И если психологический комфорт позволяет спокойнее, увереннее и дисциплинированнее торговать, то почему бы и нет? Опасность обычного мартингейла в том, что там идет усреднение против движения денег и рынка. А здесь идет в первую очередь против фазы рынка и статистики вашего счета.
Может, даже продумать и использовать вариант «антимартингейла» по управляемому счету? Чтобы не тупо прекращать торговлю при попадании на критическую просадку, например, в 25 % от счета, а чтобы по мере просадки происходило снижение торгуемого депозита и приближении убытка по асимптоте к оговоренному уровню просадки…
Конкретно моя торговая система в целом эффективнее при применении мягкого «мартингейла», то есть при плавном увеличении открываемых позиций после убыточных сессий. А вот на счетах автоследования применяю «антимартингейл», так как чувствительность к просадкам у последователей куда выше. А это психологически давит и на меня.
* * *
«Ваше желание заключить сделку вне правил – это как рюмка водки для алкоголика. Значимость именно этой рюмки водки или именно этой сигареты для курильщика в данный момент куда больше, чем значение едва ощутимого долгосрочного влияния этой рюмки или этой сигареты на общее здоровье».
Тимофей Мартынов
Красиво сказано – ни добавить, ни убавить!
Впрочем, ну что значит – не добавить? Плох тот трендовик, который не может добавить к правильной позиции. Потому добавляю:
Успешный трейдинг является эффективным заместителем алкоголя, давая адреналин и удовлетворяя Чувство Собственного Величия, а системный трейдинг – и эффективным вытеснителем алкоголя: под градусом, а особенно с бодуна очень тяжко четко и дисциплинированно исполнять сигналы системы… А в случае неправильного их исполнения потом очень мучительны терзания совести и интеллекта за бездарно испохабленные торговые сигналы…
И да, деньги, тратимые на табак и алкоголь, прекрасно и легко масштабируются успешным трейдингом – лишних денег на вредные пристрастия (помимо трейдинга) у успешного трейдера поэтому не бывает.
* * *
Итак, трендовый системный трейдинг, даже если он у вас и получается, вряд ли будет каждый день приносить удовольствие. Это очень мягко сказано.
Ведь вам придется в 9 случаях из 10 просыпаться от пульсирующей в виске мысли: «Ты слабак, ты лузер – опять в просадке». Ну или от вечернего поглаживания по темечку, но с ежедневной констатацией сего факта. Ведь несмотря на то, что у трендовиков пропорции прибыльных и убыточных сделок близки к 50/50, а прибыльных и убыточных сессий 55/45, а прибыльных и убыточных недель 60/40, но при этом мы находимся выше предыдущего хая лишь в 10 % времени трейдинга. То есть лишь 10 % торговых сессий мы завершаем с итоговой по дню записью в журнале трейдера: «Обновлен исторический максимум». А в 90 % это запись такая: «Просадка от исторического максимума ____ рублей или ______%».
И это даже при достаточной общей доходности, исчисляемой, возможно, в десятках процентов годовых, и притом что 5 дней из 10 вы будете закрывать в плюс. Просто 90 % дней будут закрываться ниже исторического максимума, зафиксированного вашим Excel, вашей памятью или вашим подсознанием. Такова особенность графика доходности трендовиков. И таково давление трендовой торговли на центры удовольствия и разочарования в голове трендовика.
А еще у системщика нет и шанса на самое приятное в трейдинге: на совершение камбэка. То есть «на отыграться». Ибо – низззяяяя…
Так, может быть, плюнуть на всю эту системность, а взять и отыграться? И быть за это битым? Нетушки, спасибо. Когда получаешь граблями по лбу один раз – это опыт, а когда несколько – это диагноз. Полезнее для головы повторно перечитать 12-ю главу.
* * *
«На бирже каждая ваша ставка не конечна, а всегда протяженна во ВРЕМЕНИ, и при этом – биржевые колебания всегда амплитудны!
Поэтому на бирже, даже если вы не угадали с прогнозом, у вас всегда есть шанс ПОДОЖДАТЬ, пока вы окажетесь правы. То есть вы можете ОБМЕНЯТЬ ВРЕМЯ ожидания на получение НУЖНОГО ВАМ ИСХОДА.
Неспособность прогнозировать рынок трейдеры путем СТОП-ЛОССА превращают в РЕАЛЬНЫЕ убытки по своему счету.
МИНУС НА СЧЕТЕ ФОРМИРУЕТСЯ ТОЛЬКО ОДНИМ – вашим ДЕЙСТВИЕМ по взятию СТОП-ЛОССА!
Вывод: Закрывайте сделки, только когда они в плюсе.
Правило № 1 – НИКОГДА не используйте плечи.
Следствие из правила № 1 – НИКОГДА не берите шорты.
Правило № 2 – Работайте только на длинные деньги».
Илья Коровин, «Торговля временем»
https://smart-lab.ru/blog/135633.php
|
